Роллирование бинарных опционов

Краткосрочные контракты, заключаемые на фондовом рынке, способствуют наращиванию интереса со стороны инвесторов. На сегодня известно большое количество успешных и провальных стратегий, торговых роботов и иных алгоритмов. Эффективность конкретного метода работы с инвестициями зависит от набора используемых инструментов и собственного опыта трейдера.

Одной из систем трейдинга на поддерживаемых платформах брокеров является роллирование бинарных опционов. С одной стороны, стратегия в среде аналитиков вызывает большое количество споров, но с другой, алгоритм позволяет расширять возможности по достижению профита за счет увеличения риска.

Рекомендованные брокеры Все брокеры
Название брокера Мин. депозит Бонус Прибыль Оценка
10$ 100% 90%
9.5
350₽ 100% 90%
9.3
10$ 200% 96%
9.2
300$ 150% 85%
9.1
10$ 80% 85%
8.9

Что такое роллирование опционов?

Вопреки критике со стороны знатоков рыночных процессов, методика роллирования предстает обыкновенной практикой. Взять хотя бы маржинальную торговлю, при которой инвестор использует не что иное как кредитные средства.

В ситуации с невыгодными условиями при закрытии позиции, трейдер рискует не только не перекрыть просадку, но и еще больше уменьшить свои активы. Рассматриваемая нами стратегия подразумевает применение инструментария брокера в зависимости от ситуации на рынке.

Пример роллирование опционов

К примеру, участник вошел в сделку Put на паре евродоллар. Срок экспирации — 5 минут. Если торговля ведется вручную, то есть трейдер следит за движением графика и в скором времени понимает, что сделка будет скорее убыточной, чем с профитом.

Для того избежать провала в период первой экспирации, он выбирает опцию пролонгации срочного контракта на определенное время. Все что нужно сделать в интерфейсе программы — это нажать соответствующую ссылку (кнопку) в личном кабинете. В числе брокеров, которые поддерживают возможность пролонгации срочных контрактов: Альпари, World Forex, Grand Capital и Utrader.

Что касается изменения условий, то в этой ситуации обычно происходит увеличение открытой ранее позиции в среднем на 30-40 процентов. Также откладывается и время завершения сделки. При запуске роллирования на бинарных опционах происходит следующее:

  • Трейдер по сути получает отсрочку возможного убытка, но при этом увеличивает объем активов, находящихся в инвестициях. Риски при этом не снижаются, а наоборот, возрастают;
  • В том случае, если прогноз участника не оправдывается, убыток растет в геометрической прогрессии, так как инвестор в этом случае движется против тренда;
  • Метод сопутствующего наращивания вложений требует понимания торговых процессов. При таком раскладе способ извлечения прибыли с точки зрения риск менеджмента может быть оправданным.

Рабочая стратегия для бинарных опционов с использованием отложенной экспирации может быть оправданна на длинных позициях. Таким примером является торговля в период сезонных изменений котировок. На рынке часто можно наблюдать такое явление, как рождественское ралли.

Это событие профессионалы связывают с желанием людей поучаствовать в инвестициях или с реакцией на предновогодние новости. Как бы то ни было, в этот период может наблюдаться достаточно сильная волатильность по целому ряду инструментов.

Так, если трейдер при приближении к окончанию своего контракта понимает, что ему придется фиксировать прибыль, пролонгирует экспирацию в ожидании увидеть приближение котировок к своему прогнозу. Что будет дальше, — непонятно, но эффект от увеличенного актива в сделке может быть очень даже положительный.

Особенности

В случае если участник рынка хорошо разобрал примеры роллирования опционов и с осторожностью применяет их в своей практике, он может рассчитывать на успех. При любом раскладе алгоритм явно не подходит людям азартным, так как в методике полностью теряется ощущение реальности. Инвестор попросту окунается в свои эмоции, не обращает внимания на такое слагаемое в работе, как риск-менеджмент.

Оценивать объемы возможных потерь необходимо заблаговременно. Достаточно просто подсчитать прогнозируемый результат при окончании срока соглашения. Например, если участник знает, что ставка на Call или Put составляет 5$, время экспирации задается в 3 дня.

Не стоит забывать о том, что при успешном ведении торговли владелец депозита должен выходить на прирост капитала в районе 75-80 процентов. При отклонении от этих параметров рекомендуется пересматривать свою стратегию, особенно, если речь идет о работе с продленными позициями.

Большинство трейдеров считают, что работа в выходные дни не так привлекательна, поскольку котировки в это время модифицируются самими брокерами. Тем нем менее, именно работа на срочных контактах может стать весьма занятным и прибыльным делом. Формат участия становится популярным, поскольку имеет некоторые особенности. В частности, это касается работы с надежными брокерами. На время выходных можно применить стратегию отложенного исполнения по таким методикам как Касание и ОТС.

Пример стратегии касание

В первом случае владельцы инвестиционных счетов могут установить прогноз по уровням страйка, заданным брокером. Уровень прибыли по таким контрактам может оказаться весьма привлекательным для работы в выходные. Опять же отложенные сделки позволят достичь повышенного профита именно на условиях корректирования периода экспирации.

Опцион ОТС предоставляются на условиях, отличных от стандартных. Доходность по срочным контрактам в выходные может превышать привычные 80 процентов. При этом необходимо помнить, что котировки ОТС есть не что иное, как дополнение рынка брокером на своих условиях. Проще говоря, курсы для валютных пар могут не иметь отношения к реальности.

Отвечая на вопрос, что такое роллирование опционов как определение инструментария рынка, можно описать, как процесс переноса позиции на следующий страйк. А вот как стратегия, этот вид алгоритма считается довольно простым.

Как торговать?

Первый способ использования в практике торговли регулирования параметров сделки после исполнения является ROLL UP. Допустим, инвестор принимает решение играть на повышение. Приобретается опцион Call. В случае, если прогноз является верным, наблюдается восходящий тренд, владелец контракта встает перед выбором. Можно попросту закрыть сделку и зафиксировать свою прибыль. Альтернативой завершению является пролонгация открытой позиции в ожидании еще большего роста.

В этом случае происходит перепродажа опциона с уже зафиксированной доходностью и как бы новое вхождение в рынок с прогнозом ожидания роста цены. Для увеличения ожидания от применения алгоритма рекомендуется приобретать контракты сериями. Это в свою очередь, снизит профит, но ослабит рисковую нагрузку.

Повторное открытие позиции на основе одного и того же актива остается спорной стратегией. При этом сам алгоритм доказал свое право на существование и на сегодняшний день остается вполне нормальной практикой. Применение такого инструмента можно встретить на многих площадках, в том числе с использованием роботов.

В качестве заключения по теме следует напомнить трейдерам о некоторых особенностях роллирования:

  • Каждая новая сделка, на базе уже используемого актива, подразумевает привлечение дополнительных инвестиций, а потому только повышает риски. Этот вывод следует из превентивных математических расчетов;
  • Перезаключение контракта с увеличением инвестиций категорически не рекомендуется трейдерам, подверженным эмоциям. Стратегия не совместима с азартом, здесь нужен холодный расчет;
  • Ожидание профита при роллировании будет вполне оправданным, если совмещать его с другими алгоритмами, которые успешно используются игроками на практике.

Итоги

Повышение рисков на уже открытых позициях следует начинать с точного определения количества новых таких сделок. При этом нужно подсчитать максимально возможные убытки при неблагоприятном развитии событий. Зависимость между отрицательным профитом и используемым активом нелинейная. Оценка рисков сводится к определению объема инвестиций, которые считаются приемлемыми для потери. При этом вероятность получения малых по размеру премий остается высокой.